Phân tích logic đầu tư DePIN: Cơ hội và thách thức đồng tồn tại
DePIN như một lĩnh vực đầu tư mới nổi, đang thu hút sự chú ý ngày càng nhiều của các nhà đầu tư. Bài viết này sẽ bắt đầu từ con số không để hệ thống hóa logic đầu tư của DePIN, khám phá giá trị đầu tư và rủi ro tiềm ẩn của nó.
Tại sao lại quan tâm đến đầu tư DePIN
DePIN không chỉ là sự thổi phồng
Việc phi tập trung hóa cơ sở hạ tầng của thế giới vật lý không phải là một giấc mơ viển vông, mà là một thực tế có những ứng dụng cụ thể. DePIN có thể đạt được những mục tiêu mà các phương pháp truyền thống khó khăn trong một số lĩnh vực, hoặc tối ưu hóa đáng kể các quy trình hiện có.
Lấy lĩnh vực viễn thông làm ví dụ, các nhà điều hành truyền thống cần đầu tư khổng lồ cho việc đấu giá tần số và xây dựng trạm gốc. Dự án DePIN thông qua hình thức huy động vốn cộng đồng, chia sẻ chi phí cho người dùng, giảm đáng kể tổng đầu tư. Ví dụ, một dự án mạng di động chỉ cần khoảng 50.000 USD để đạt được phạm vi phủ sóng của một trạm gốc truyền thống 200.000 USD, giảm 75% chi phí.
Trong lĩnh vực dữ liệu AI, dự án DePIN thu thập dữ liệu công khai thông qua mạng lưới phân tán, không chỉ giảm chi phí thu thập dữ liệu cho các công ty AI mà còn nâng cao tính đa dạng và phân bố địa lý của dữ liệu. Một dự án đã có hơn 100 triệu địa chỉ IP từ 190 quốc gia tham gia, đóng góp 1000TB dữ liệu internet mỗi ngày.
Sự giao thoa giữa cơ sở hạ tầng và đầu cuối tiêu dùng
Với tư cách là cơ sở hạ tầng, các dự án DePIN thường có sự phù hợp vững chắc với thị trường sản phẩm và nguồn doanh thu, khó bị thị trường bác bỏ. Đồng thời, DePIN cũng trực tiếp hướng đến người dùng cuối, dễ dàng thu hút sự chú ý của người dùng. Đặc điểm này giúp DePIN tìm thấy điểm cân bằng giữa cơ sở hạ tầng và ứng dụng tiêu dùng.
Ví dụ, một dự án mạng không dây với gói dữ liệu không giới hạn 30 đô la mỗi tháng rõ ràng vượt trội hơn so với các giải pháp của nhà mạng truyền thống. Một dự án chia sẻ dữ liệu khác đã tiếp cận 2,5 triệu người dùng cuối, trong đó không ít là người dùng không phải gốc tiền mã hóa. Những trường hợp này cho thấy, DePIN không chỉ đáp ứng nhu cầu thực tế mà còn thu hút sự chú ý của người dùng.
Khung đầu tư DePIN
Lựa chọn hướng
Khi đánh giá các dự án DePIN, trước tiên cần xem xét quy mô thị trường và độ mạnh của nhu cầu mà nó đang hoạt động. Các lĩnh vực như 5G và mạng không dây có thị trường rất lớn, ngay cả khi DePIN chỉ chiếm một phần nhỏ trong thị phần, thì trong thị trường tiền điện tử, nó cũng khá đáng kể.
Phân tích sản phẩm
Các dự án DePIN chất lượng cao nên có những ưu thế nổi bật ở cả hai đầu cung và cầu:
Cung cấp: Có hoàn thành nhiệm vụ mà phương pháp truyền thống khó thực hiện, hoặc nâng cao đáng kể hiệu suất/giảm chi phí hay không.
Nhu cầu: Có tồn tại nhu cầu thị trường thực sự và mạnh mẽ cùng với ý định chi trả hay không.
Xem xét phần cứng
Các quyết định liên quan đến phần cứng xuyên suốt toàn bộ quy trình "sản xuất - bán hàng - phân phối - bảo trì". Ở giai đoạn đầu của dự án, nên cố gắng giảm bớt rào cản tham gia của người dùng, khi mức độ trưởng thành của dự án tăng lên có thể tăng cường độ gắn bó của người dùng một cách thích hợp.
thiết kế kinh tế token
Các dự án DePIN thường cần phát hành token từ sớm để khuyến khích sự tham gia của các bên, điều này đặt ra yêu cầu cao hơn đối với thiết kế cơ chế token.
Cấu trúc đội ngũ
Cấu hình đội ngũ lý tưởng nên bao gồm: các chuyên gia kỹ thuật/sản phẩm có kinh nghiệm phong phú trong ngành liên quan, và những nhân tài gốc crypto quen thuộc với kinh tế token và vận hành cộng đồng.
Các yếu tố khác
Cần xem xét các rủi ro quy định và các vấn đề khác, chẳng hạn như thái độ nhạy cảm của một số quốc gia đối với việc thu thập hình ảnh đường.
Kết luận
DePIN có khả năng trở thành cầu nối giữa thế giới tiền điện tử và các ứng dụng thực tế. Mặc dù chu kỳ phát triển kéo dài, nhưng đã thể hiện tiềm năng. Ví dụ, một dự án mạng di động đã hợp tác với các ông lớn viễn thông truyền thống, kết nối hàng triệu người dùng vào mạng 5G của họ.
Các lợi thế độc đáo của DePIN bao gồm:
Cách triển khai và cơ chế khuyến khích linh hoạt hơn so với các doanh nghiệp độc quyền truyền thống.
Mang lại tác động tích cực cho các ngành khác, tạo ra giá trị thực.
Tuy nhiên, DePIN cũng đối mặt với nhiều sự không chắc chắn, chẳng hạn như chu kỳ vận hành phần cứng, rủi ro quy định, v.v.
Tổng thể mà nói, DePIN là một lĩnh vực mới nổi đáng chú ý, nhưng khi đầu tư vẫn cần thận trọng đánh giá các rủi ro.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
19 thích
Phần thưởng
19
7
Chia sẻ
Bình luận
0/400
BankruptWorker
· 07-16 15:10
Lại là chiến trường mới cho đồ ngốc?
Xem bản gốcTrả lời0
SerumSquirter
· 07-15 17:25
Đến lúc đó đều giảm xuống dưới giá phát hành thì sẽ ngớ người ra.
Xem bản gốcTrả lời0
OPsychology
· 07-13 15:45
Khuyên không nên all in
Xem bản gốcTrả lời0
DegenRecoveryGroup
· 07-13 15:43
Trước hết hãy câu cá rồi nói tiếp
Xem bản gốcTrả lời0
CoffeeNFTs
· 07-13 15:43
Đợt này có nên theo All in không vẫn đang phân vân.
Xem bản gốcTrả lời0
MetaverseLandlord
· 07-13 15:42
Chỉ cần xông lên là xong, ai nhát thì là con trai của ai đó.
DePIN đầu tư vào xu hướng mới: cơ hội và thách thức tồn tại song song trong lĩnh vực cơ sở hạ tầng
Phân tích logic đầu tư DePIN: Cơ hội và thách thức đồng tồn tại
DePIN như một lĩnh vực đầu tư mới nổi, đang thu hút sự chú ý ngày càng nhiều của các nhà đầu tư. Bài viết này sẽ bắt đầu từ con số không để hệ thống hóa logic đầu tư của DePIN, khám phá giá trị đầu tư và rủi ro tiềm ẩn của nó.
Tại sao lại quan tâm đến đầu tư DePIN
DePIN không chỉ là sự thổi phồng
Việc phi tập trung hóa cơ sở hạ tầng của thế giới vật lý không phải là một giấc mơ viển vông, mà là một thực tế có những ứng dụng cụ thể. DePIN có thể đạt được những mục tiêu mà các phương pháp truyền thống khó khăn trong một số lĩnh vực, hoặc tối ưu hóa đáng kể các quy trình hiện có.
Lấy lĩnh vực viễn thông làm ví dụ, các nhà điều hành truyền thống cần đầu tư khổng lồ cho việc đấu giá tần số và xây dựng trạm gốc. Dự án DePIN thông qua hình thức huy động vốn cộng đồng, chia sẻ chi phí cho người dùng, giảm đáng kể tổng đầu tư. Ví dụ, một dự án mạng di động chỉ cần khoảng 50.000 USD để đạt được phạm vi phủ sóng của một trạm gốc truyền thống 200.000 USD, giảm 75% chi phí.
Trong lĩnh vực dữ liệu AI, dự án DePIN thu thập dữ liệu công khai thông qua mạng lưới phân tán, không chỉ giảm chi phí thu thập dữ liệu cho các công ty AI mà còn nâng cao tính đa dạng và phân bố địa lý của dữ liệu. Một dự án đã có hơn 100 triệu địa chỉ IP từ 190 quốc gia tham gia, đóng góp 1000TB dữ liệu internet mỗi ngày.
Sự giao thoa giữa cơ sở hạ tầng và đầu cuối tiêu dùng
Với tư cách là cơ sở hạ tầng, các dự án DePIN thường có sự phù hợp vững chắc với thị trường sản phẩm và nguồn doanh thu, khó bị thị trường bác bỏ. Đồng thời, DePIN cũng trực tiếp hướng đến người dùng cuối, dễ dàng thu hút sự chú ý của người dùng. Đặc điểm này giúp DePIN tìm thấy điểm cân bằng giữa cơ sở hạ tầng và ứng dụng tiêu dùng.
Ví dụ, một dự án mạng không dây với gói dữ liệu không giới hạn 30 đô la mỗi tháng rõ ràng vượt trội hơn so với các giải pháp của nhà mạng truyền thống. Một dự án chia sẻ dữ liệu khác đã tiếp cận 2,5 triệu người dùng cuối, trong đó không ít là người dùng không phải gốc tiền mã hóa. Những trường hợp này cho thấy, DePIN không chỉ đáp ứng nhu cầu thực tế mà còn thu hút sự chú ý của người dùng.
Khung đầu tư DePIN
Lựa chọn hướng
Khi đánh giá các dự án DePIN, trước tiên cần xem xét quy mô thị trường và độ mạnh của nhu cầu mà nó đang hoạt động. Các lĩnh vực như 5G và mạng không dây có thị trường rất lớn, ngay cả khi DePIN chỉ chiếm một phần nhỏ trong thị phần, thì trong thị trường tiền điện tử, nó cũng khá đáng kể.
Phân tích sản phẩm
Các dự án DePIN chất lượng cao nên có những ưu thế nổi bật ở cả hai đầu cung và cầu:
Cung cấp: Có hoàn thành nhiệm vụ mà phương pháp truyền thống khó thực hiện, hoặc nâng cao đáng kể hiệu suất/giảm chi phí hay không. Nhu cầu: Có tồn tại nhu cầu thị trường thực sự và mạnh mẽ cùng với ý định chi trả hay không.
Xem xét phần cứng
Các quyết định liên quan đến phần cứng xuyên suốt toàn bộ quy trình "sản xuất - bán hàng - phân phối - bảo trì". Ở giai đoạn đầu của dự án, nên cố gắng giảm bớt rào cản tham gia của người dùng, khi mức độ trưởng thành của dự án tăng lên có thể tăng cường độ gắn bó của người dùng một cách thích hợp.
thiết kế kinh tế token
Các dự án DePIN thường cần phát hành token từ sớm để khuyến khích sự tham gia của các bên, điều này đặt ra yêu cầu cao hơn đối với thiết kế cơ chế token.
Cấu trúc đội ngũ
Cấu hình đội ngũ lý tưởng nên bao gồm: các chuyên gia kỹ thuật/sản phẩm có kinh nghiệm phong phú trong ngành liên quan, và những nhân tài gốc crypto quen thuộc với kinh tế token và vận hành cộng đồng.
Các yếu tố khác
Cần xem xét các rủi ro quy định và các vấn đề khác, chẳng hạn như thái độ nhạy cảm của một số quốc gia đối với việc thu thập hình ảnh đường.
Kết luận
DePIN có khả năng trở thành cầu nối giữa thế giới tiền điện tử và các ứng dụng thực tế. Mặc dù chu kỳ phát triển kéo dài, nhưng đã thể hiện tiềm năng. Ví dụ, một dự án mạng di động đã hợp tác với các ông lớn viễn thông truyền thống, kết nối hàng triệu người dùng vào mạng 5G của họ.
Các lợi thế độc đáo của DePIN bao gồm:
Tuy nhiên, DePIN cũng đối mặt với nhiều sự không chắc chắn, chẳng hạn như chu kỳ vận hành phần cứng, rủi ro quy định, v.v.
Tổng thể mà nói, DePIN là một lĩnh vực mới nổi đáng chú ý, nhưng khi đầu tư vẫn cần thận trọng đánh giá các rủi ro.