JLP dan Neutral: strategi pengembalian tinggi di pasar kripto
JLP sebagai salah satu aset berkualitas di pasar kripto, telah menunjukkan performa yang cemerlang sejak diluncurkan. Dalam satu tahun, kenaikan mencapai 3 kali lipat, dengan penurunan maksimum hanya 30%. Sebagai token penyedia likuiditas untuk kontrak berjangka Jupiter, sumber pendapatan JLP terutama berasal dari dua hal: keuntungan sebagai lawan transaksi kontrak, serta pembagian 75% dari biaya transaksi. Ini membuat tingkat pengembalian tahunan JLP tetap di atas 30% dalam jangka panjang, kadang-kadang bahkan melebihi 50%.
JLP terdiri dari 47% SOL, 8% ETH, 13% BTC, dan 32% USDC, yang memberikan eksposur risiko aset enkripsi sambil juga menyediakan kemampuan untuk menahan penurunan. Misalnya, saat harga SOL mengalami penurunan drastis, penurunan JLP hanya sebesar 30%, dan setelah pasar pulih, JLP dengan cepat mencapai rekor tertinggi baru.
Namun, JLP masih menghadapi dua risiko utama: trader kontrak yang mendapatkan keuntungan dalam kondisi pasar yang ekstrem dalam jangka pendek, serta penurunan harga aset enkripsi dalam jangka panjang. Untuk menghindari risiko yang ditimbulkan oleh yang terakhir, beberapa strategi tingkat institusi muncul.
Sebuah dana lindung nilai strategi on-chain dalam ekosistem Solana mengusulkan sebuah skema: setelah pengguna menyetor USDC, mereka menukarnya menjadi JLP, kemudian menggadaikan JLP dalam protokol pinjaman untuk meminjam USDC dan menukarnya kembali menjadi JLP, akhirnya melakukan short JLP dalam kontrak perpetual untuk mendapatkan eksposur aset kripto yang sesuai, sehingga mencapai netral risiko. Strategi ini saat ini menghasilkan imbal hasil tahunan lebih dari 15%, dengan penarikan maksimum terkontrol di bawah 2%.
Meskipun investor ritel juga dapat mencoba menerapkan strategi seperti itu, hedge fund tingkat institusi memiliki keunggulan yang jelas dalam manajemen risiko. Mereka memiliki tim pemantauan 24 jam, pengalaman yang kaya dalam menangani risiko, dan rencana cadangan, sehingga dapat lebih baik menghadapi risiko likuidasi, risiko anomali biaya modal, dan masalah inverted yield curve jangka panjang.
Hedge fund ini saat ini mengelola aset hampir 36 juta dolar AS, menciptakan hampir 2,5 juta dolar AS dalam keuntungan untuk pengguna. Proyek ini didirikan oleh trader kuantitatif senior dari lembaga keuangan terkemuka dan telah mendapatkan pendanaan sebesar 2 juta dolar AS.
Selain strategi netral JLP yang diunggulkan, dana ini juga menawarkan beberapa strategi penghasilan lainnya. Perlu dicatat bahwa tidak semua strategi memiliki risiko netral, investor perlu memilih berdasarkan situasi dan kemampuan risiko mereka.
Halaman ini mungkin berisi konten pihak ketiga, yang disediakan untuk tujuan informasi saja (bukan pernyataan/jaminan) dan tidak boleh dianggap sebagai dukungan terhadap pandangannya oleh Gate, atau sebagai nasihat keuangan atau profesional. Lihat Penafian untuk detailnya.
10 Suka
Hadiah
10
5
Bagikan
Komentar
0/400
FlyingLeek
· 08-03 09:02
30 adalah 30, tidak akan turun.
Lihat AsliBalas0
BearMarketMonk
· 08-02 14:13
Beli sedikit, sudah tidak berfungsi lagi.
Lihat AsliBalas0
TokenDustCollector
· 08-02 14:10
Tidur sambil menghasilkan 50% setiap hari tidak enak?~
Lihat AsliBalas0
StableNomad
· 08-02 14:05
penurunan 30% itu membuat saya PTSD luna sejujurnya... tetapi hasilnya sangat menggoda
Strategi netral JLP: Imbal hasil tahunan 15% dengan penarikan maksimum hanya 2%
JLP dan Neutral: strategi pengembalian tinggi di pasar kripto
JLP sebagai salah satu aset berkualitas di pasar kripto, telah menunjukkan performa yang cemerlang sejak diluncurkan. Dalam satu tahun, kenaikan mencapai 3 kali lipat, dengan penurunan maksimum hanya 30%. Sebagai token penyedia likuiditas untuk kontrak berjangka Jupiter, sumber pendapatan JLP terutama berasal dari dua hal: keuntungan sebagai lawan transaksi kontrak, serta pembagian 75% dari biaya transaksi. Ini membuat tingkat pengembalian tahunan JLP tetap di atas 30% dalam jangka panjang, kadang-kadang bahkan melebihi 50%.
JLP terdiri dari 47% SOL, 8% ETH, 13% BTC, dan 32% USDC, yang memberikan eksposur risiko aset enkripsi sambil juga menyediakan kemampuan untuk menahan penurunan. Misalnya, saat harga SOL mengalami penurunan drastis, penurunan JLP hanya sebesar 30%, dan setelah pasar pulih, JLP dengan cepat mencapai rekor tertinggi baru.
Namun, JLP masih menghadapi dua risiko utama: trader kontrak yang mendapatkan keuntungan dalam kondisi pasar yang ekstrem dalam jangka pendek, serta penurunan harga aset enkripsi dalam jangka panjang. Untuk menghindari risiko yang ditimbulkan oleh yang terakhir, beberapa strategi tingkat institusi muncul.
Sebuah dana lindung nilai strategi on-chain dalam ekosistem Solana mengusulkan sebuah skema: setelah pengguna menyetor USDC, mereka menukarnya menjadi JLP, kemudian menggadaikan JLP dalam protokol pinjaman untuk meminjam USDC dan menukarnya kembali menjadi JLP, akhirnya melakukan short JLP dalam kontrak perpetual untuk mendapatkan eksposur aset kripto yang sesuai, sehingga mencapai netral risiko. Strategi ini saat ini menghasilkan imbal hasil tahunan lebih dari 15%, dengan penarikan maksimum terkontrol di bawah 2%.
Meskipun investor ritel juga dapat mencoba menerapkan strategi seperti itu, hedge fund tingkat institusi memiliki keunggulan yang jelas dalam manajemen risiko. Mereka memiliki tim pemantauan 24 jam, pengalaman yang kaya dalam menangani risiko, dan rencana cadangan, sehingga dapat lebih baik menghadapi risiko likuidasi, risiko anomali biaya modal, dan masalah inverted yield curve jangka panjang.
Hedge fund ini saat ini mengelola aset hampir 36 juta dolar AS, menciptakan hampir 2,5 juta dolar AS dalam keuntungan untuk pengguna. Proyek ini didirikan oleh trader kuantitatif senior dari lembaga keuangan terkemuka dan telah mendapatkan pendanaan sebesar 2 juta dolar AS.
Selain strategi netral JLP yang diunggulkan, dana ini juga menawarkan beberapa strategi penghasilan lainnya. Perlu dicatat bahwa tidak semua strategi memiliki risiko netral, investor perlu memilih berdasarkan situasi dan kemampuan risiko mereka.