تحليل سوق العملات المشفرة لشهر أغسطس 2025: الاتجاهات الرئيسية وآفاق المستقبل
سوق العملات المشفرة في أغسطس 2025 في نقطة تحول حاسمة، حيث تؤثر العديد من العوامل المتداخلة على اتجاه السوق. من الأنماط الموسمية إلى البيانات الاقتصادية الكلية، ومن ديناميات التنظيم إلى تدفقات资金 المؤسسات، يواجه المشاركون في السوق بيئة استثمارية معقدة ومتغيرة. ستقوم هذه المقالة بتحليل شامل للخصائص الرئيسية لسوق العملات الرقمية الحالي، ودراسة العوامل الرئيسية التي تؤثر على أداء شهر أغسطس، وتقديم تقييم احترافي لأداء العملات الرئيسية والمشاريع الناشئة، وأخيرًا تقديم نصائح استثمارية مستقبلية وتحذيرات من المخاطر، لمساعدة المستثمرين على اغتنام الفرص في سوق أغسطس المليء بالتحديات. نظرة عامة على حالة السوق يظهر سوق العملات الرقمية في أوائل أغسطس 2025 ميزتين مزدوجتين: التماسك عند مستويات مرتفعة والتمايز الهيكلي. سعر البيتكوين مستقر حالياً حول 115,000 دولار، وقد تراجع عن أعلى مستوى تاريخي له في يوليو، لكنه لا يزال محافظًا على اتجاه قوي في سوق الثيران. تشير مشاعر السوق وفقًا لمؤشر الخوف والطمع للعملات المشفرة إلى حالة "طمع"، مما يدل على أن شهية المستثمرين للمخاطر لا تزال عند مستوى مرتفع. ومع ذلك، فإن سرعة تدفق الأموال قد تباطأت بشكل واضح، حيث انخفض متوسط التدفق خلال 30 يومًا من 62.4 مليار دولار إلى 59.3 مليار دولار، مما ينذر بأن السوق قد تكون في مرحلة التوحيد. يظهر تباين واضح بين سلوك المستثمرين المؤسسيين والمستثمرين الأفراد. من جهة، تستمر المؤسسات في تجميع الأصول الرئيسية مثل البيتكوين والإيثيريوم، حيث قامت صناديق التقاعد في ولاية ميشيغان حتى بزيادة استثماراتها في البيتكوين ثلاث مرات عبر ARK ETF لتصل إلى 11 مليون دولار؛ ومن جهة أخرى، يتجه المتداولون الأفراد نحو الرموز الصغيرة والرموز البديلة ذات القيمة السوقية المنخفضة بحثاً عن عوائد أعلى، مما يؤدي إلى ظهور فرص هيكلية في السوق. يعكس هذا التباين استراتيجيات مختلفة لمجموعات المستثمرين في مرحلة متأخرة من سوق الثور. تُشكل العوامل الموسمية تحديات خاصة لسوق أغسطس. تشير البيانات التاريخية إلى أنه على مدار السنوات العشر الماضية، ارتفع سعر البيتكوين في أغسطس فقط في 3 سنوات: 2013 و2017 و2021، بينما كانت الانخفاضات في السنوات الأخرى تتراوح بين 5%-20%، مما يجعل أغسطس "شهر الضعف التقليدي" للبيتكوين. من الجدير بالذكر أن هذه السنوات الثلاث التي شهدت ارتفاعًا هي سنوات "سوق ثور" بعد تقليل مكافأة البيتكوين، وأن عام 2025 يقع أيضًا في نقطة حاسمة بعد دورة تقليل المكافأة، مما يوفر إمكانية تاريخية لكسر "لعنة أغسطس". من الجانب الفني، يقع مستوى الدعم الرئيسي لبيتكوين عند 112,000 دولار، وإذا تم كسره، فقد يتم اختبار نطاق 106,000 إلى 110,000 دولار. في الوقت نفسه، انخفضت تقلبات السوق إلى أدنى مستوى لها منذ أكتوبر 2023، وعادة ما تشير هذه البيئة ذات التقلب المنخفض إلى اقتراب اختيار اتجاه كبير. تُظهر بيانات سوق المشتقات أن معدل التمويل محايد، ولم تظهر حالات رفع للرافعة المالية بشكل متطرف، مما يقلل من مخاطر التصفية الشديدة على المدى القصير. العوامل الرئيسية التي تؤثر على حركة السوق في أغسطس سوف تتأثر سوق العملات الرقمية في أغسطس 2025 بعمق من ثلاثة أحداث رئيسية، والتي قد تعيد تشكيل مشاعر السوق وتحدد الاتجاه قصير الأمد لأسعار الأصول الرقمية. يجب على المستثمرين متابعة تطورات هذه العوامل ذات التأثير العالي عن كثب للتمكن من استشعار نبض السوق ونقاط التحول المحتملة. بيانات التضخم الأمريكية هي بلا شك النقطة الرئيسية التي ستتركز عليها الأسواق في أغسطس. من المقرر أن يتم نشر بيانات مؤشر أسعار المستهلكين لشهر يوليو في 13 أغسطس، والتي ستصبح مرجعًا مهمًا لقرار الفائدة من الاحتياطي الفيدرالي في سبتمبر. تظهر توقعات السوق الحالية أن التضخم العام من المتوقع أن يرتفع بنسبة 2.9%، بينما من المتوقع أن يكون التضخم الأساسي 3.0%. إذا كانت بيانات مؤشر أسعار المستهلك أقل من المتوقع، فقد يخفف ذلك من ضغط التضخم ويعزز توقعات السوق بشأن سياسة التيسير النقدي، وهو ما يكون عادةً في صالح البيتكوين والأصول ذات المخاطر الأخرى مثل العملات البديلة؛ على العكس، إذا كانت البيانات أعلى من المتوقع، فقد يؤدي ذلك إلى توخي الحذر في السوق، مع توقع أن تكون السياسات أكثر تشديدًا وانخفاض السيولة، وغالبًا ما ستؤثر هذه الحالات سلبًا على تقييمات العملات الرقمية. من المهم بشكل خاص ملاحظة أن الدولار قد أظهر مؤخراً اتجاهات ضعف، مما ينبغي أن يوفر دعماً للأصول مثل البيتكوين، ولكن إذا كانت بيانات التضخم سيئة مما أدى إلى قوة الدولار، فقد يؤجل ذلك تقدم البيتكوين نحو حاجز 120،000 دولار. ستصل المعركة القانونية بين Ripple وSEC إلى نقطة تحول مهمة في 15 أغسطس، حيث سيقدم الجانبان تقرير تحديث حالة مشترك. يتوقع السوق عمومًا التوصل إلى اتفاق تسوية بقيمة 50 مليون دولار، بالإضافة إلى إلغاء هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية (SEC) للحظر المفروض على بيع XRP المؤسسي. يحمل هذا الحدث دلالة واسعة تتجاوز XRP نفسها: إذا أطلقت التقارير إشارات تقدم أو حل، فقد تستفيد عملة XRP ليس فقط من استعادة الثقة، بل من المحتمل أيضًا أن تصبح هذه القضية سابقة تنظيمية ذات دلالة تؤثر على الطريقة العامة التي تتعامل بها الجهات التنظيمية الأمريكية مع تصنيف الأصول الرقمية والتعامل معها. حاليًا، تجاوز سعر XRP حاجز 3 دولارات، ومع اقتراب قرار استئناف Ripple-SEC، زادت بشكل ملحوظ اهتمام المؤسسات الاستثمارية. قد يوفر الحل الإيجابي لهذه القضية إطارًا تنظيميًا أكثر وضوحًا لصناعة التشفير بأكملها، مما يقلل من علاوة عدم اليقين السياسي. ستعقد الندوة السنوية جاكسون هول من 21 إلى 23 أغسطس، حيث ستكون كلمة رئيس الاحتياطي الفيدرالي باول محور تركيز السوق. تشير التقديرات الحالية للسوق إلى أن احتمال خفض سعر الفائدة في سبتمبر هو 41%، لذا فإن نبرة باول والمعلومات التي يقدمها تعتبر بالغة الأهمية. إذا أطلق باول إشارة نحو التيسير، فقد يستعيد سوق التشفير زخمه بسبب الآمال في بيئة نقدية ميسرة؛ على العكس، إذا كانت تصريحاته تميل إلى التوجه المتشدد، تدعم رفع أسعار الفائدة أو تبقي على حذر بشأن التضخم، فقد يؤدي ذلك إلى تعزيز الدولار وكبح الطلب على الأصول المشفرة. قد يتجاوز تأثير هذا الحدث التقلبات قصيرة المدى ويحدد نغمة السوق في النصف الثاني من العام. تظهر التاريخ أن فترات تحول سياسة الاحتياطي الفيدرالي غالباً ما تكون مراحل قوية لأداء التشفير، لذا فإن الإشارات التي تنقلها هذه الندوة تستحق التفسير العميق. بالإضافة إلى هذه الأحداث الرئيسية الثلاثة، تلعب عوامل محددة في الصناعة أيضًا دورًا في تشكيل سوق أغسطس. لقد أثر قرار إدارة ترامب بفرض ضريبة بنسبة 100% على رقائق الكمبيوتر المستوردة على أرباح وعمليات عمال المناجم في الولايات المتحدة في مجال التشفير، مما أدى إلى انخفاض قيمة الأسهم ذات الصلة. قد تعيد هذه التغييرات في السياسة تشكيل المشهد التنافسي العالمي في التعدين، مما يستدعي اهتمامًا طويل الأمد. في الوقت نفسه، عاد صندوق المؤشرات المتداولة لبيتكوين الفوري إلى صافي تدفق قدره 91.5 مليون دولار بعد أربعة أيام من التدفقات الخارجة، مما يظهر أن الطلب المؤسسي لا يزال مرنًا. ومن الجدير بالذكر أيضًا أن عدد الأشخاص الذين يتقاضون رواتبهم بالعملات المشفرة قد تضاعف ثلاث مرات في عام 2024، حيث تهيمن USDC على مدفوعات الرواتب، مما يشير إلى أن العملات المستقرة تتسارع في التغلغل في الاقتصاد الحقيقي. أداء العملات الرئيسية والمشاريع الناشئة سوق العملات الرقمية في أغسطس 2025 يظهر نمط تباين واضح، حيث تروي العملات الرئيسية والمشاريع الناشئة قصصاً مختلفة من الأداء. هذه الفروق الهيكلية توفر للمستثمرين فرصاً متنوعة، بينما تتطلب أيضاً استراتيجيات أكثر دقة في اختيار الأصول. بيتكوين ( BTC ) كمعيار للسوق، سعره مستقر حاليًا حول 115,000 دولار، وقد انخفضت أنشطة جني الأرباح من حاملي المدى القصير بشكل ملحوظ، مما يدل على أن السوق دخل في حالة أكثر توازنًا. انخفضت تقلبات البيتكوين إلى أدنى مستوى لها منذ أكتوبر 2023، على الرغم من ارتفاع الأسعار، وقد تشير هذه البيئة المنخفضة من التقلبات إلى اقتراب اختراق كبير. من حيث تدفقات الأموال، استعاد صندوق ETF للبيتكوين الفوري تدفقاً صافياً بقيمة 91.5 مليون دولار بعد أربعة أيام من التدفقات الخارجة، ولا يزال الطلب المؤسسي قوياً. من الناحية الفنية، إذا انخفض البيتكوين دون 117,000 دولار، فإن أول مستوى دعم يكون عند 112,000 دولار، في حين أن الخط الدفاعي الأكثر أهمية يقع بين 106,000 و 110,000 دولار. ومن الجدير بالذكر أن البيتكوين شكل منطقة "فجوة" بين 110,000 و 116,000 دولار، في انتظار محفزات جديدة للطلب. تستمر بيئة الإيثريوم ( ETH ) في التطور، لكنها تواجه جدل "الاستخراجية" الخاصة بـ Layer2. أشار أليكس ثورن من غالاكسي ديجيتال إلى أن الطبقة الثانية من إيثريوم تحتفظ برسوم زائدة، مما يعود بالفائدة عليها بدلاً من شبكة إيثريوم. ومع ذلك، يعتقد المحلل في ستاندرد تشارترد، جيف كندريك، أن شركة خزانة إيثريوم توفر فرصة استثمارية أفضل من صندوق تداول إيثريوم الفوري في الولايات المتحدة، نظرًا لأن مضاعف NAV مواتٍ ويوفر تعرضًا مباشرًا لإيثريوم. سعر الإيثريوم ارتفع قليلاً مؤخرًا، مما دفع المشاعر في السوق نحو "الجشع"، لكن أدائه لا يزال أقل قليلاً من البيتكوين. تواجه سولانا(SOL) تحديات تقلب الأسعار، حيث تزداد عمليات الاستحواذ على سولانا من قبل الشركات، ولكن الانخفاض الأخير في الأسعار تسبب في خسائر لبعض الشركات، مما يبرز مخاطر الاستثمار في هذه العملة المشفرة. XRP تتجاوز 3 دولارات مع اقتراب قرار استئناف Ripple-SEC، مصحوبة بزيادة اهتمام المستثمرين المؤسسيين. يركز السوق بشكل عام على التحديث القانوني في 15 أغسطس، حيث قد تصبح التسوية المحتملة محفزًا إضافيًا لزيادة XRP. Cardano(ADA) يظهر نمطًا تقنيًا صعوديًا طويل الأجل، وقد حدد المحللون نمط "الكوب والمقبض" الكلاسيكي، وبمجرد اختراق مستوى المقاومة عند 0.92 دولار، قد يبدأ جولة جديدة من الارتفاع. Dogecoin(DOGE) يظهر مؤخرًا أداءً ضعيفًا، حيث انخفض السعر بأكثر من 23% عن ذروته هذا الشهر، ويتداول حاليًا حول 0.2247 دولار، مختبرًا مستوى دعم فيبوناتشي المهم. ومن الجدير بالذكر أن تحويلًا ضخمًا لوحشية بقيمة تزيد عن 43 مليون دولار من 200 مليون DOGE أثار اهتمام السوق، وقد يشير إلى تشكيل القاع. نظرة عامة على المؤشرات الرئيسية للعملات المشفرة الرئيسية في أغسطس 2025 سعر العملة الحالي ، الأداء الأخير ، مستويات الدعم الرئيسية مستويات المقاومة الرئيسية مشاعر السوق بيتكوين(BTC) ~11.5 ألف دولار نطاق جانبي 11.2 ألف دولار 11.6 ألف دولار محايد مائل للارتفاع إيثيريوم(ETH) غير محدد ارتفاع طفيف غير محدد غير محدد جشع XRP 突破3美元 ارتفاع قوي 2.8美元 3.2美元 تفاؤل شديد Cardano(ADA) ~0.80 دولار انتعاش 3% 0.75 دولار 0.92 دولار نمط صعودي دوغكوين(DOGE) ~0.2247 دولار انخفاض بنسبة 23% 0.202 دولار 0.25 دولار ارتداد من البيع المفرط أظهرت العملات البديلة ذات القيمة السوقية المنخفضة ومشاريع DeFi نشاطاً قوياً في أغسطس، لتصبح ساحة جديدة تسعى فيها الأموال لتحقيق عوائد مرتفعة. تسيطر Aerodrome Finance(AERO) على النظام البيئي لسلسلة Base بفضل هيكل الرسوم المستقر وقدرتها على تحقيق العائدات، حيث قد تشهد عملتها إعادة تقييم للقيمة بعد فترة طويلة من التماسك. بينما تعتبر BlackHole(BLACK) نجمًا جديدًا في نظام Avalanche البيئي، تجاوز TVL 200 مليون دولار، وقد جعلت قدرته على الجسر عبر السلاسل ونظام AMM الذي تم تطويره ذاتياً منه قوة لا يمكن تجاهلها في هذا النظام البيئي. في مجال العملات الميمية، يمثل Maxi Doge(MAXI) صورة الكلب العضلي، وبتكامل ثقافة التداول بالرافعة المالية العالية، جمعت المرحلة المسبقة أكثر من 210,000 دولار، مقدمة عائدات تصل إلى 1860% سنويًا على التأمين، مما يجعلها تمثل المخاطر العالية والعوائد العالية. في المشاريع الناشئة، تحظى Remittix(RTX) باهتمام كبير بسبب حالات الاستخدام الفعلية للدفع، وقد جمعت أكثر من 17.9 مليون دولار من خلال بيع الرموز، ويعتقد المحللون أنها مقومة بأقل من قيمتها، وقد تصل في المستقبل إلى 5 دولارات. BounceBit(BB) كمنصة جديدة للعقود الذكية، السعر الحالي 0.1018 دولار، والقيمة السوقية 41.7 مليون دولار، على الرغم من انخفاضها بنسبة 88.2% عن أعلى مستوى تاريخي، إلا أنها تظهر مؤشرات انتعاش مؤخراً. تتميز هذه المشاريع ذات القيمة السوقية المنخفضة بأنها في مراحل مبكرة ولكن لديها تحديد واضح ومجتمع نشط، مما يجذب الأموال الذكية للتخطيط خلال فترة التماسك العالية للعملات الرئيسية. #استراتيجيات الاستثمار وتحذيرات المخاطر سوق العملات الرقمية في أغسطس 2025 يحتوي على فرص وتحديات، ويحتاج المستثمرون إلى اتخاذ استراتيجيات متنوعة للتعامل مع البيئة المعقدة. بناءً على الخصائص الحالية للسوق والعوامل المحفزة المحتملة في المستقبل، قمنا ببناء إطار استثماري متعدد المستويات لمساعدة المستثمرين في تحسين التوزيع في سيناريوهات مختلفة. استراتيجية حساسة للاقتصاد الكلي، مهمة بشكل خاص في أغسطس. يُنصح المستثمرون بالحفاظ على وضع معتدل قبل صدور بيانات CPI في 13 أغسطس، (60-70%)، وتجنب الرفع المفرط للرافعة المالية. إذا كان CPI أقل من المتوقع، يمكن زيادة حيازة البيتكوين والإيثريوم كأصول رئيسية، مع تخصيص جزء من العملات البديلة ذات القيمة العالية مثل SOL وXRP؛ إذا كان CPI أعلى من المتوقع، يجب تقليل الحيازة إلى 40-50%، وزيادة حيازة العملات المستقرة أو التحول نحو BTC الأكثر دفاعية. يجب متابعة إشارات سياسة الاحتياطي الفيدرالي عن كثب قبل وبعد ندوة جاكسون هول (8 أغسطس 21-23 )، إذا أطلق باول تصريحات تيسيرية، يمكن التركيز على الأسهم المتعلقة بالتشفير وبروتوكولات DeFi المتأثرة بمعدلات الفائدة؛ إذا كانت النبرة متشددة، يجب إعطاء الأولوية للعملات ذات السيولة العالية. فيما يتعلق بفرص الأحداث المدفوعة، فإن التحديثات القانونية بين Ripple وSEC في 15 أغسطس هي نقطة مفصلية. قبل الحدث، يمكن تخصيص XRP( بما لا يتجاوز 5-10% من المحفظة)، وإذا تم تأكيد أخبار التسوية، يمكن النظر في تحقيق أرباح قصيرة الأجل؛ إذا كانت النتائج غير مواتية، يجب تطبيق وقف خسارة صارم. في الوقت نفسه، تعرضت أسهم تعدين البيتكوين لضغوط من سياسة رسوم الشحن على الشرائح، وقد شهدت الشركات التعدينية الفعالة مثل IREN زيادة بنسبة 11% في أسعار الأسهم بعد أن تجاوز إنتاجها من البيتكوين في يوليو شركة MARA، ويمكن للمستثمرين على المدى الطويل أن يستغلوا الفرص عند انخفاض الأسعار. بالنسبة لشركات إدارة الأصول المتعلقة بالبيتكوين مثل Parataxis التي تم إدراجها من خلال اندماج SPAC، والتي جمعت 6.4 مليار دولار(، قد تظهر فرص تداول متقلبة في الفترة الأولية للإدراج. استراتيجية دوران القطاعات، لها تأثير ملحوظ في بيئة السوق الحالية. يُقترح تقسيم محفظة الاستثمار إلى حصة أساسية )50%، مع التركيز على BTC وETH (، وقطاع الاتجاه )30%( ومراكز المضاربة )20%(. يمكن الانتباه إلى قطاع الاتجاه: 1) المفاهيم المتعلقة بصندوق ETF للبيتكوين في ظل السرد المؤسسي؛ 2( RWA) الأصول الحقيقية في العالم ( المشاريع التي تظهر أداءً ممتازاً في هذا المجال؛ 3) الجهات المصدرة للعملات المستقرة التي تحقق تقدمًا جيدًا في الامتثال. بينما يمكن تخصيص مراكز المضاربة لرموز ذات قيمة سوقية منخفضة وإمكانيات نمو عالية، مثل AERO وBLACK وغيرها من بروتوكولات DeFi التي تنمو بسرعة من حيث TVL، أو رموز الميم مثل MAXI التي تتمتع بثقافة مجتمعية قوية، لكن يجب ألا يتجاوز حجم الاستثمار في مشروع واحد 3-5%. اقتراح لتوزيع محفظة استثمارية للعملات المشفرة في أغسطس 2025 نوع التكوين، نسبة مقترحة، تمثيل الأصول | المراكز الأساسية | 50% | BTC, ETH | معيار السوق، تقلب منخفض | تدفقات الأموال في ETF، أنشطة L2 | | قطاع الاتجاه | 30% | XRP, SOL, مفهوم مؤسسي | مدفوع بالأحداث، دوران القطاعات | تقدم التنظيم، نمو TVL | | مراكز مضاربة | 20% | AERO, MAXI, RTX | إمكانيات نمو عالية | نشاط المجتمع ، تغييرات حجم التداول | إدارة المخاطر كانت حاسمة بشكل خاص في أغسطس. الخطر الرئيسي هو إعادة تكرار "لعنة أغسطس" التاريخية، يجب على المستثمرين تحديد نسبة وقف خسارة تتراوح بين 5-10%، خاصة بالنسبة للأصول التي شهدت زيادات كبيرة في الآونة الأخيرة. ثانيًا، لا تزال هناك حالة من عدم اليقين التنظيمي، قد تواصل وزارة العدل الأمريكية توجيه تهم بغسل الأموال والعقوبات لمطور Tornado Cash رومان ستورم، ويمكن أن تؤدي هذه الأحداث إلى تقلبات قصيرة الأجل في العملات الخاصة وبروتوكولات DeFi. بالإضافة إلى ذلك، فإن سياسة فرض ضريبة بنسبة 100% على الرقائق التي اعتمدتها إدارة ترامب قد أثرت على أرباح شركات التعدين، وإذا تم توسيع السياسة فقد تؤثر على ميزانية الأمن السيبراني. لا يمكن تجاهل المخاطر التقنية، فقد سرقت قضايا الاحتيال في روبوتات التداول المشفرة على يوتيوب 256 ETH، يجب على المستثمرين توخي الحذر بشأن أمان العقود الذكية. يمكن للمستثمرين الذين يسعون إلى قيمة طويلة الأجل البحث عن الأصول عالية الجودة التي تم قتلها بشكل خاطئ خلال تقلبات السوق في أغسطس. يشير نمط "الكوب والمقبض" لـ Cardano)ADA) إلى إمكانات نمو طويلة الأجل ، ويوفر نقطة دخول جيدة بالقرب من 0.80 دولار. Dogecoin(DOGE)تشكل دعمًا قويًا في نطاق 0.202-0.218 دولار، وتشير أنشطة الحيتان إلى احتمال حدوث انتعاش. بالنسبة للمستثمرين الذين يبحثون عن حالات استخدام فعلية، فإن حل الدفع عبر الحدود لـ Remittix)RTX( وسعر الدخول أقل من 0.09 دولار يقدم نسبة مخاطر وعائد مثيرة للاهتمام. يمكن للمستثمرين المؤسسات متابعة الشركات الأصلية لبتكوين مثل Parataxis التي ستطرح قريبًا، أو شركة Ethereum Treasury، التي تقدم تعرضًا مباشرًا للتشفير وتضاعف NAV بشكل ملائم. تعتبر السيولة وإدارة المراكز مفتاح النجاح في أغسطس. يُوصى بالحفاظ على نسبة نقدية تتراوح بين 15-20% لمواجهة التقلبات المفاجئة، خاصةً في فترات "الفراغ" ذات السيولة المنخفضة ) بيتكوين 11-11.6 ألف دولار ( يجب أن تكون أكثر حذرًا. يجب على مستخدمي المشتقات ملاحظة أن تقلبات البيتكوين في أدنى مستوياتها التاريخية، مما قد يشير إلى اختراق سعري وشيك، ويمكن النظر في استراتيجية الخيارات الثنائية. بالنسبة لاستثمارات العملات البديلة، يفضل اختيار المشاريع التي تتجاوز حجم التداول اليومي 10 ملايين دولار وتكون مدرجة في البورصات الرئيسية، مع تجنب فخاخ السيولة. أخيرًا، انتبه عن كثب لمؤشرات السلسلة مثل سلوك حائزي المدى القصير، وصافي تدفق البورصات، فهذه البيانات غالبًا ما تسبق تحركات الأسعار. )
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
تحليل سوق العملات المشفرة لشهر أغسطس 2025: الاتجاهات الرئيسية وآفاق المستقبل
سوق العملات المشفرة في أغسطس 2025 في نقطة تحول حاسمة، حيث تؤثر العديد من العوامل المتداخلة على اتجاه السوق.
من الأنماط الموسمية إلى البيانات الاقتصادية الكلية، ومن ديناميات التنظيم إلى تدفقات资金 المؤسسات، يواجه المشاركون في السوق بيئة استثمارية معقدة ومتغيرة. ستقوم هذه المقالة بتحليل شامل للخصائص الرئيسية لسوق العملات الرقمية الحالي، ودراسة العوامل الرئيسية التي تؤثر على أداء شهر أغسطس، وتقديم تقييم احترافي لأداء العملات الرئيسية والمشاريع الناشئة، وأخيرًا تقديم نصائح استثمارية مستقبلية وتحذيرات من المخاطر، لمساعدة المستثمرين على اغتنام الفرص في سوق أغسطس المليء بالتحديات.
نظرة عامة على حالة السوق
يظهر سوق العملات الرقمية في أوائل أغسطس 2025 ميزتين مزدوجتين: التماسك عند مستويات مرتفعة والتمايز الهيكلي.
سعر البيتكوين مستقر حالياً حول 115,000 دولار، وقد تراجع عن أعلى مستوى تاريخي له في يوليو، لكنه لا يزال محافظًا على اتجاه قوي في سوق الثيران.
تشير مشاعر السوق وفقًا لمؤشر الخوف والطمع للعملات المشفرة إلى حالة "طمع"، مما يدل على أن شهية المستثمرين للمخاطر لا تزال عند مستوى مرتفع. ومع ذلك، فإن سرعة تدفق الأموال قد تباطأت بشكل واضح، حيث انخفض متوسط التدفق خلال 30 يومًا من 62.4 مليار دولار إلى 59.3 مليار دولار، مما ينذر بأن السوق قد تكون في مرحلة التوحيد.
يظهر تباين واضح بين سلوك المستثمرين المؤسسيين والمستثمرين الأفراد. من جهة، تستمر المؤسسات في تجميع الأصول الرئيسية مثل البيتكوين والإيثيريوم، حيث قامت صناديق التقاعد في ولاية ميشيغان حتى بزيادة استثماراتها في البيتكوين ثلاث مرات عبر ARK ETF لتصل إلى 11 مليون دولار؛ ومن جهة أخرى، يتجه المتداولون الأفراد نحو الرموز الصغيرة والرموز البديلة ذات القيمة السوقية المنخفضة بحثاً عن عوائد أعلى، مما يؤدي إلى ظهور فرص هيكلية في السوق. يعكس هذا التباين استراتيجيات مختلفة لمجموعات المستثمرين في مرحلة متأخرة من سوق الثور.
تُشكل العوامل الموسمية تحديات خاصة لسوق أغسطس. تشير البيانات التاريخية إلى أنه على مدار السنوات العشر الماضية، ارتفع سعر البيتكوين في أغسطس فقط في 3 سنوات: 2013 و2017 و2021، بينما كانت الانخفاضات في السنوات الأخرى تتراوح بين 5%-20%، مما يجعل أغسطس "شهر الضعف التقليدي" للبيتكوين.
من الجدير بالذكر أن هذه السنوات الثلاث التي شهدت ارتفاعًا هي سنوات "سوق ثور" بعد تقليل مكافأة البيتكوين، وأن عام 2025 يقع أيضًا في نقطة حاسمة بعد دورة تقليل المكافأة، مما يوفر إمكانية تاريخية لكسر "لعنة أغسطس".
من الجانب الفني، يقع مستوى الدعم الرئيسي لبيتكوين عند 112,000 دولار، وإذا تم كسره، فقد يتم اختبار نطاق 106,000 إلى 110,000 دولار. في الوقت نفسه، انخفضت تقلبات السوق إلى أدنى مستوى لها منذ أكتوبر 2023، وعادة ما تشير هذه البيئة ذات التقلب المنخفض إلى اقتراب اختيار اتجاه كبير. تُظهر بيانات سوق المشتقات أن معدل التمويل محايد، ولم تظهر حالات رفع للرافعة المالية بشكل متطرف، مما يقلل من مخاطر التصفية الشديدة على المدى القصير.
العوامل الرئيسية التي تؤثر على حركة السوق في أغسطس
سوف تتأثر سوق العملات الرقمية في أغسطس 2025 بعمق من ثلاثة أحداث رئيسية، والتي قد تعيد تشكيل مشاعر السوق وتحدد الاتجاه قصير الأمد لأسعار الأصول الرقمية. يجب على المستثمرين متابعة تطورات هذه العوامل ذات التأثير العالي عن كثب للتمكن من استشعار نبض السوق ونقاط التحول المحتملة.
بيانات التضخم الأمريكية هي بلا شك النقطة الرئيسية التي ستتركز عليها الأسواق في أغسطس. من المقرر أن يتم نشر بيانات مؤشر أسعار المستهلكين لشهر يوليو في 13 أغسطس، والتي ستصبح مرجعًا مهمًا لقرار الفائدة من الاحتياطي الفيدرالي في سبتمبر.
تظهر توقعات السوق الحالية أن التضخم العام من المتوقع أن يرتفع بنسبة 2.9%، بينما من المتوقع أن يكون التضخم الأساسي 3.0%. إذا كانت بيانات مؤشر أسعار المستهلك أقل من المتوقع، فقد يخفف ذلك من ضغط التضخم ويعزز توقعات السوق بشأن سياسة التيسير النقدي، وهو ما يكون عادةً في صالح البيتكوين والأصول ذات المخاطر الأخرى مثل العملات البديلة؛ على العكس، إذا كانت البيانات أعلى من المتوقع، فقد يؤدي ذلك إلى توخي الحذر في السوق، مع توقع أن تكون السياسات أكثر تشديدًا وانخفاض السيولة، وغالبًا ما ستؤثر هذه الحالات سلبًا على تقييمات العملات الرقمية.
من المهم بشكل خاص ملاحظة أن الدولار قد أظهر مؤخراً اتجاهات ضعف، مما ينبغي أن يوفر دعماً للأصول مثل البيتكوين، ولكن إذا كانت بيانات التضخم سيئة مما أدى إلى قوة الدولار، فقد يؤجل ذلك تقدم البيتكوين نحو حاجز 120،000 دولار.
ستصل المعركة القانونية بين Ripple وSEC إلى نقطة تحول مهمة في 15 أغسطس، حيث سيقدم الجانبان تقرير تحديث حالة مشترك.
يتوقع السوق عمومًا التوصل إلى اتفاق تسوية بقيمة 50 مليون دولار، بالإضافة إلى إلغاء هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية (SEC) للحظر المفروض على بيع XRP المؤسسي. يحمل هذا الحدث دلالة واسعة تتجاوز XRP نفسها: إذا أطلقت التقارير إشارات تقدم أو حل، فقد تستفيد عملة XRP ليس فقط من استعادة الثقة، بل من المحتمل أيضًا أن تصبح هذه القضية سابقة تنظيمية ذات دلالة تؤثر على الطريقة العامة التي تتعامل بها الجهات التنظيمية الأمريكية مع تصنيف الأصول الرقمية والتعامل معها.
حاليًا، تجاوز سعر XRP حاجز 3 دولارات، ومع اقتراب قرار استئناف Ripple-SEC، زادت بشكل ملحوظ اهتمام المؤسسات الاستثمارية. قد يوفر الحل الإيجابي لهذه القضية إطارًا تنظيميًا أكثر وضوحًا لصناعة التشفير بأكملها، مما يقلل من علاوة عدم اليقين السياسي.
ستعقد الندوة السنوية جاكسون هول من 21 إلى 23 أغسطس، حيث ستكون كلمة رئيس الاحتياطي الفيدرالي باول محور تركيز السوق.
تشير التقديرات الحالية للسوق إلى أن احتمال خفض سعر الفائدة في سبتمبر هو 41%، لذا فإن نبرة باول والمعلومات التي يقدمها تعتبر بالغة الأهمية. إذا أطلق باول إشارة نحو التيسير، فقد يستعيد سوق التشفير زخمه بسبب الآمال في بيئة نقدية ميسرة؛ على العكس، إذا كانت تصريحاته تميل إلى التوجه المتشدد، تدعم رفع أسعار الفائدة أو تبقي على حذر بشأن التضخم، فقد يؤدي ذلك إلى تعزيز الدولار وكبح الطلب على الأصول المشفرة. قد يتجاوز تأثير هذا الحدث التقلبات قصيرة المدى ويحدد نغمة السوق في النصف الثاني من العام.
تظهر التاريخ أن فترات تحول سياسة الاحتياطي الفيدرالي غالباً ما تكون مراحل قوية لأداء التشفير، لذا فإن الإشارات التي تنقلها هذه الندوة تستحق التفسير العميق.
بالإضافة إلى هذه الأحداث الرئيسية الثلاثة، تلعب عوامل محددة في الصناعة أيضًا دورًا في تشكيل سوق أغسطس. لقد أثر قرار إدارة ترامب بفرض ضريبة بنسبة 100% على رقائق الكمبيوتر المستوردة على أرباح وعمليات عمال المناجم في الولايات المتحدة في مجال التشفير، مما أدى إلى انخفاض قيمة الأسهم ذات الصلة.
قد تعيد هذه التغييرات في السياسة تشكيل المشهد التنافسي العالمي في التعدين، مما يستدعي اهتمامًا طويل الأمد. في الوقت نفسه، عاد صندوق المؤشرات المتداولة لبيتكوين الفوري إلى صافي تدفق قدره 91.5 مليون دولار بعد أربعة أيام من التدفقات الخارجة، مما يظهر أن الطلب المؤسسي لا يزال مرنًا. ومن الجدير بالذكر أيضًا أن عدد الأشخاص الذين يتقاضون رواتبهم بالعملات المشفرة قد تضاعف ثلاث مرات في عام 2024، حيث تهيمن USDC على مدفوعات الرواتب، مما يشير إلى أن العملات المستقرة تتسارع في التغلغل في الاقتصاد الحقيقي.
أداء العملات الرئيسية والمشاريع الناشئة
سوق العملات الرقمية في أغسطس 2025 يظهر نمط تباين واضح، حيث تروي العملات الرئيسية والمشاريع الناشئة قصصاً مختلفة من الأداء. هذه الفروق الهيكلية توفر للمستثمرين فرصاً متنوعة، بينما تتطلب أيضاً استراتيجيات أكثر دقة في اختيار الأصول.
بيتكوين ( BTC ) كمعيار للسوق، سعره مستقر حاليًا حول 115,000 دولار، وقد انخفضت أنشطة جني الأرباح من حاملي المدى القصير بشكل ملحوظ، مما يدل على أن السوق دخل في حالة أكثر توازنًا.
انخفضت تقلبات البيتكوين إلى أدنى مستوى لها منذ أكتوبر 2023، على الرغم من ارتفاع الأسعار، وقد تشير هذه البيئة المنخفضة من التقلبات إلى اقتراب اختراق كبير. من حيث تدفقات الأموال، استعاد صندوق ETF للبيتكوين الفوري تدفقاً صافياً بقيمة 91.5 مليون دولار بعد أربعة أيام من التدفقات الخارجة، ولا يزال الطلب المؤسسي قوياً. من الناحية الفنية، إذا انخفض البيتكوين دون 117,000 دولار، فإن أول مستوى دعم يكون عند 112,000 دولار، في حين أن الخط الدفاعي الأكثر أهمية يقع بين 106,000 و 110,000 دولار. ومن الجدير بالذكر أن البيتكوين شكل منطقة "فجوة" بين 110,000 و 116,000 دولار، في انتظار محفزات جديدة للطلب.
تستمر بيئة الإيثريوم ( ETH ) في التطور، لكنها تواجه جدل "الاستخراجية" الخاصة بـ Layer2.
أشار أليكس ثورن من غالاكسي ديجيتال إلى أن الطبقة الثانية من إيثريوم تحتفظ برسوم زائدة، مما يعود بالفائدة عليها بدلاً من شبكة إيثريوم. ومع ذلك، يعتقد المحلل في ستاندرد تشارترد، جيف كندريك، أن شركة خزانة إيثريوم توفر فرصة استثمارية أفضل من صندوق تداول إيثريوم الفوري في الولايات المتحدة، نظرًا لأن مضاعف NAV مواتٍ ويوفر تعرضًا مباشرًا لإيثريوم.
سعر الإيثريوم ارتفع قليلاً مؤخرًا، مما دفع المشاعر في السوق نحو "الجشع"، لكن أدائه لا يزال أقل قليلاً من البيتكوين. تواجه سولانا(SOL) تحديات تقلب الأسعار، حيث تزداد عمليات الاستحواذ على سولانا من قبل الشركات، ولكن الانخفاض الأخير في الأسعار تسبب في خسائر لبعض الشركات، مما يبرز مخاطر الاستثمار في هذه العملة المشفرة.
XRP تتجاوز 3 دولارات مع اقتراب قرار استئناف Ripple-SEC، مصحوبة بزيادة اهتمام المستثمرين المؤسسيين. يركز السوق بشكل عام على التحديث القانوني في 15 أغسطس، حيث قد تصبح التسوية المحتملة محفزًا إضافيًا لزيادة XRP. Cardano(ADA) يظهر نمطًا تقنيًا صعوديًا طويل الأجل، وقد حدد المحللون نمط "الكوب والمقبض" الكلاسيكي، وبمجرد اختراق مستوى المقاومة عند 0.92 دولار، قد يبدأ جولة جديدة من الارتفاع. Dogecoin(DOGE) يظهر مؤخرًا أداءً ضعيفًا، حيث انخفض السعر بأكثر من 23% عن ذروته هذا الشهر، ويتداول حاليًا حول 0.2247 دولار، مختبرًا مستوى دعم فيبوناتشي المهم. ومن الجدير بالذكر أن تحويلًا ضخمًا لوحشية بقيمة تزيد عن 43 مليون دولار من 200 مليون DOGE أثار اهتمام السوق، وقد يشير إلى تشكيل القاع.
نظرة عامة على المؤشرات الرئيسية للعملات المشفرة الرئيسية في أغسطس 2025
سعر العملة الحالي ، الأداء الأخير ، مستويات الدعم الرئيسية مستويات المقاومة الرئيسية مشاعر السوق
بيتكوين(BTC) ~11.5 ألف دولار نطاق جانبي 11.2 ألف دولار 11.6 ألف دولار محايد مائل للارتفاع
إيثيريوم(ETH) غير محدد ارتفاع طفيف غير محدد غير محدد جشع
XRP 突破3美元 ارتفاع قوي 2.8美元 3.2美元 تفاؤل شديد
Cardano(ADA) ~0.80 دولار انتعاش 3% 0.75 دولار 0.92 دولار نمط صعودي
دوغكوين(DOGE) ~0.2247 دولار انخفاض بنسبة 23% 0.202 دولار 0.25 دولار ارتداد من البيع المفرط
أظهرت العملات البديلة ذات القيمة السوقية المنخفضة ومشاريع DeFi نشاطاً قوياً في أغسطس، لتصبح ساحة جديدة تسعى فيها الأموال لتحقيق عوائد مرتفعة.
تسيطر Aerodrome Finance(AERO) على النظام البيئي لسلسلة Base بفضل هيكل الرسوم المستقر وقدرتها على تحقيق العائدات، حيث قد تشهد عملتها إعادة تقييم للقيمة بعد فترة طويلة من التماسك. بينما تعتبر BlackHole(BLACK) نجمًا جديدًا في نظام Avalanche البيئي،
تجاوز TVL 200 مليون دولار، وقد جعلت قدرته على الجسر عبر السلاسل ونظام AMM الذي تم تطويره ذاتياً منه قوة لا يمكن تجاهلها في هذا النظام البيئي. في مجال العملات الميمية، يمثل Maxi Doge(MAXI) صورة الكلب العضلي، وبتكامل ثقافة التداول بالرافعة المالية العالية، جمعت المرحلة المسبقة أكثر من 210,000 دولار، مقدمة عائدات تصل إلى 1860% سنويًا على التأمين، مما يجعلها تمثل المخاطر العالية والعوائد العالية.
في المشاريع الناشئة، تحظى Remittix(RTX) باهتمام كبير بسبب حالات الاستخدام الفعلية للدفع، وقد جمعت أكثر من 17.9 مليون دولار من خلال بيع الرموز، ويعتقد المحللون أنها مقومة بأقل من قيمتها، وقد تصل في المستقبل إلى 5 دولارات.
BounceBit(BB) كمنصة جديدة للعقود الذكية، السعر الحالي 0.1018 دولار، والقيمة السوقية 41.7 مليون دولار، على الرغم من انخفاضها بنسبة 88.2% عن أعلى مستوى تاريخي، إلا أنها تظهر مؤشرات انتعاش مؤخراً. تتميز هذه المشاريع ذات القيمة السوقية المنخفضة بأنها في مراحل مبكرة ولكن لديها تحديد واضح ومجتمع نشط، مما يجذب الأموال الذكية للتخطيط خلال فترة التماسك العالية للعملات الرئيسية.
#استراتيجيات الاستثمار وتحذيرات المخاطر
سوق العملات الرقمية في أغسطس 2025 يحتوي على فرص وتحديات، ويحتاج المستثمرون إلى اتخاذ استراتيجيات متنوعة للتعامل مع البيئة المعقدة. بناءً على الخصائص الحالية للسوق والعوامل المحفزة المحتملة في المستقبل، قمنا ببناء إطار استثماري متعدد المستويات لمساعدة المستثمرين في تحسين التوزيع في سيناريوهات مختلفة.
استراتيجية حساسة للاقتصاد الكلي، مهمة بشكل خاص في أغسطس. يُنصح المستثمرون بالحفاظ على وضع معتدل قبل صدور بيانات CPI في 13 أغسطس، (60-70%)، وتجنب الرفع المفرط للرافعة المالية. إذا كان CPI أقل من المتوقع، يمكن زيادة حيازة البيتكوين والإيثريوم كأصول رئيسية، مع تخصيص جزء من العملات البديلة ذات القيمة العالية مثل SOL وXRP؛ إذا كان CPI أعلى من المتوقع، يجب تقليل الحيازة إلى 40-50%، وزيادة حيازة العملات المستقرة أو التحول نحو BTC الأكثر دفاعية. يجب متابعة إشارات سياسة الاحتياطي الفيدرالي عن كثب قبل وبعد ندوة جاكسون هول (8 أغسطس 21-23 )، إذا أطلق باول تصريحات تيسيرية، يمكن التركيز على الأسهم المتعلقة بالتشفير وبروتوكولات DeFi المتأثرة بمعدلات الفائدة؛ إذا كانت النبرة متشددة، يجب إعطاء الأولوية للعملات ذات السيولة العالية.
فيما يتعلق بفرص الأحداث المدفوعة، فإن التحديثات القانونية بين Ripple وSEC في 15 أغسطس هي نقطة مفصلية. قبل الحدث، يمكن تخصيص XRP( بما لا يتجاوز 5-10% من المحفظة)، وإذا تم تأكيد أخبار التسوية، يمكن النظر في تحقيق أرباح قصيرة الأجل؛ إذا كانت النتائج غير مواتية، يجب تطبيق وقف خسارة صارم. في الوقت نفسه، تعرضت أسهم تعدين البيتكوين لضغوط من سياسة رسوم الشحن على الشرائح، وقد شهدت الشركات التعدينية الفعالة مثل IREN زيادة بنسبة 11% في أسعار الأسهم بعد أن تجاوز إنتاجها من البيتكوين في يوليو شركة MARA، ويمكن للمستثمرين على المدى الطويل أن يستغلوا الفرص عند انخفاض الأسعار. بالنسبة لشركات إدارة الأصول المتعلقة بالبيتكوين مثل Parataxis التي تم إدراجها من خلال اندماج SPAC، والتي جمعت 6.4 مليار دولار(، قد تظهر فرص تداول متقلبة في الفترة الأولية للإدراج.
استراتيجية دوران القطاعات، لها تأثير ملحوظ في بيئة السوق الحالية. يُقترح تقسيم محفظة الاستثمار إلى حصة أساسية )50%، مع التركيز على BTC وETH (، وقطاع الاتجاه )30%( ومراكز المضاربة )20%(. يمكن الانتباه إلى قطاع الاتجاه: 1) المفاهيم المتعلقة بصندوق ETF للبيتكوين في ظل السرد المؤسسي؛ 2( RWA) الأصول الحقيقية في العالم ( المشاريع التي تظهر أداءً ممتازاً في هذا المجال؛ 3) الجهات المصدرة للعملات المستقرة التي تحقق تقدمًا جيدًا في الامتثال. بينما يمكن تخصيص مراكز المضاربة لرموز ذات قيمة سوقية منخفضة وإمكانيات نمو عالية، مثل AERO وBLACK وغيرها من بروتوكولات DeFi التي تنمو بسرعة من حيث TVL، أو رموز الميم مثل MAXI التي تتمتع بثقافة مجتمعية قوية، لكن يجب ألا يتجاوز حجم الاستثمار في مشروع واحد 3-5%.
اقتراح لتوزيع محفظة استثمارية للعملات المشفرة في أغسطس 2025
نوع التكوين، نسبة مقترحة، تمثيل الأصول
| المراكز الأساسية | 50% | BTC, ETH | معيار السوق، تقلب منخفض | تدفقات الأموال في ETF، أنشطة L2 |
| قطاع الاتجاه | 30% | XRP, SOL, مفهوم مؤسسي | مدفوع بالأحداث، دوران القطاعات | تقدم التنظيم، نمو TVL |
| مراكز مضاربة | 20% | AERO, MAXI, RTX | إمكانيات نمو عالية | نشاط المجتمع ، تغييرات حجم التداول |
إدارة المخاطر كانت حاسمة بشكل خاص في أغسطس.
الخطر الرئيسي هو إعادة تكرار "لعنة أغسطس" التاريخية، يجب على المستثمرين تحديد نسبة وقف خسارة تتراوح بين 5-10%، خاصة بالنسبة للأصول التي شهدت زيادات كبيرة في الآونة الأخيرة.
ثانيًا، لا تزال هناك حالة من عدم اليقين التنظيمي، قد تواصل وزارة العدل الأمريكية توجيه تهم بغسل الأموال والعقوبات لمطور Tornado Cash رومان ستورم، ويمكن أن تؤدي هذه الأحداث إلى تقلبات قصيرة الأجل في العملات الخاصة وبروتوكولات DeFi. بالإضافة إلى ذلك، فإن سياسة فرض ضريبة بنسبة 100% على الرقائق التي اعتمدتها إدارة ترامب قد أثرت على أرباح شركات التعدين، وإذا تم توسيع السياسة فقد تؤثر على ميزانية الأمن السيبراني.
لا يمكن تجاهل المخاطر التقنية، فقد سرقت قضايا الاحتيال في روبوتات التداول المشفرة على يوتيوب 256 ETH، يجب على المستثمرين توخي الحذر بشأن أمان العقود الذكية.
يمكن للمستثمرين الذين يسعون إلى قيمة طويلة الأجل البحث عن الأصول عالية الجودة التي تم قتلها بشكل خاطئ خلال تقلبات السوق في أغسطس. يشير نمط "الكوب والمقبض" لـ Cardano)ADA) إلى إمكانات نمو طويلة الأجل ، ويوفر نقطة دخول جيدة بالقرب من 0.80 دولار.
Dogecoin(DOGE)تشكل دعمًا قويًا في نطاق 0.202-0.218 دولار، وتشير أنشطة الحيتان إلى احتمال حدوث انتعاش. بالنسبة للمستثمرين الذين يبحثون عن حالات استخدام فعلية، فإن حل الدفع عبر الحدود لـ Remittix)RTX( وسعر الدخول أقل من 0.09 دولار يقدم نسبة مخاطر وعائد مثيرة للاهتمام. يمكن للمستثمرين المؤسسات متابعة الشركات الأصلية لبتكوين مثل Parataxis التي ستطرح قريبًا، أو شركة Ethereum Treasury، التي تقدم تعرضًا مباشرًا للتشفير وتضاعف NAV بشكل ملائم.
تعتبر السيولة وإدارة المراكز مفتاح النجاح في أغسطس. يُوصى بالحفاظ على نسبة نقدية تتراوح بين 15-20% لمواجهة التقلبات المفاجئة، خاصةً في فترات "الفراغ" ذات السيولة المنخفضة ) بيتكوين 11-11.6 ألف دولار ( يجب أن تكون أكثر حذرًا.
يجب على مستخدمي المشتقات ملاحظة أن تقلبات البيتكوين في أدنى مستوياتها التاريخية، مما قد يشير إلى اختراق سعري وشيك، ويمكن النظر في استراتيجية الخيارات الثنائية. بالنسبة لاستثمارات العملات البديلة، يفضل اختيار المشاريع التي تتجاوز حجم التداول اليومي 10 ملايين دولار وتكون مدرجة في البورصات الرئيسية، مع تجنب فخاخ السيولة.
أخيرًا، انتبه عن كثب لمؤشرات السلسلة مثل سلوك حائزي المدى القصير، وصافي تدفق البورصات، فهذه البيانات غالبًا ما تسبق تحركات الأسعار. )